中國鋼鐵工業協會

　　7月yue份fen，鋼gang材cai市shi場chang進jin入ru傳chuan統tong市shi場chang淡dan季ji，受shou高gao溫wen多duo雨yu天tian氣qi的de影ying響xiang
，下xia遊you有you效xiao需xu求qiu不bu足zu，生sheng產chan強qiang度du沒mei有you及ji時shi調tiao整zheng到dao位wei以yi適shi應ying市shi場chang需xu求qiu的de變bian化hua

，疊die加jia受shou鋼gang筋jin新xin舊jiu國guo標biao過guo渡du期qi的de影ying響xiang
，國guo內nei鋼gang材cai市shi場chang價jia格ge持chi續xu下xia降jiang。尤you其qi是shi8月份以來，市場供需矛盾進一步加劇
，鋼材價格呈加速下跌之勢。

　　國內鋼材價格指數持續下降

　　據中國鋼鐵工業協會監測，7月份，中國鋼材價格指數（CSPI）平均值為100.46點，環比下降3.64點，降幅為3.49%；同比下降9.42點

，降幅為8.57%。其中，CSPI長材指數平均值為102.32點
，環比下降4.53點
，降幅為4.2%；同比下降10.86點
，降幅為9.60%。板材指數平均值為98.92點，環比下降3.45點，降幅為3.4%；同比下降11.80點，降幅為10.66%。

　　截至7月末，CSPI為97.00點
，環比下降5.96點，降幅為5.79%；比上年末下降15.90點，降幅為14.08%；同比下降14.22點
，降幅為12.79%。

　　1月—7月份，CSPI平均值為106.86點，同比下降6.36點，降幅為5.60%。

　　長材、板材價格均持續下降，長材降幅大於板材。

　　截至7月末
，CSPI長材指數為98.35點，環比下降6.85點
，降幅為6.51%
；CSPI板材指數為95.57點，環比下降5.73點
，降幅為5.66%。與上年同期相比，CSPI長材
、板材指數分別下降15.73點、17.11點
，降幅為13.79%、15.18%。

　　1月—7月份，CSPI長材指數平均值為109.66點，同比下降7.87點，降幅為6.70%；板材指數平均值為105.76點，同比下降7.78點
，降幅為6.85%。

　　主要鋼材品種價格均有所下降。

　　7月末
，鋼協監測的8大鋼材品種中，所有品種價格環比有所下降。其中，高線、螺紋鋼和角鋼價格分別下降270元/噸、252元/噸和176元/噸，中厚板、熱軋卷板
、冷軋薄板和鍍鋅板價格環比分別下降221元/噸、220元/噸、235元/噸和244元/噸，熱軋無縫管價格下降99元/噸。

　　鋼材價格指數已持續低於100點。

　　今年第1季度
，鋼材價格持續單邊下行
，尤其是春節後鋼價下跌幅度加快。進入4月份以後

，鋼材價格止跌企穩，開始回升。5月份
，鋼材價格震蕩運行，不同品種走勢有所分化
，價格總體高於4月份。6月份以後
，供需矛盾加劇，鋼材價格又開始下跌。尤其是在7月份傳統需求淡季後，疊加螺紋鋼新舊國標過渡的影響，市場供需矛盾進一步加大，鋼材價格加速下跌，連續跌破前低，CSPI已經連續4周低於100點。近期，部分地區（新疆、南昌）Ⅲ級螺紋鋼價格跌破3000元/噸。

　　各地區鋼材價格指數環比降幅擴大。

　　分地區來看
，截至7月末，CSPI全國6大地區鋼材價格指數環比均持續下降。其中
，華北地區、東北地區


、華東地區、西南地區和西北地區7月末指數比6月末分別下降6.18%
、4.64%、6.52%、5.62%
、5.23%和5.51%。

　　7月末，西部（陝晉川甘論壇）螺紋鋼價格指數為3296元/噸，環比6月末下降227元/噸，降幅為6.74%。

　　國內市場鋼材價格變化因素分析

　　製造業和基建投資增速放緩，房地產投資降幅擴大。

　　1月—7月份
，全國固定資產投資（不含農戶）同比增長3.6%，增速較1月—6月份放緩0.3個百分點。其中，基礎設施投資同比增長4.9%
，增速下降0.5個百分點。製造業投資同比增長9.3%
，增速下降0.2個百分點。中國製造業PMI（采購經理指數）連續3個月低於榮枯線，顯示製造業有所減弱。7月份
，汽車產量為229萬輛，同比下降4.8%
，環比下降8.8%。1月—7月份，機械行業增加值保持增長，多數產品產量同比增長。7月份，冰箱和空調產量同比分別下降3.0%和12.9%，洗衣機同比增長13.8%。7月份，造船業三大指標繼續保持較快增長。1月—7月份
，全國規模以上工業增加值同比實際增長5.9%，增速環比放緩0.1個百分點。7月份，全國規模以上工業增加值環比增長0.35%。

　　從房地產業來看，1月—7月份，房地產開發投資累計同比下降10.2%
，增速環比下降0.1個百分點
；房屋新開工麵積下降23.2%，降幅擴大0.5個百分點
；房屋竣工麵積30017萬平方米，下降21.8%。截至7月末，商品房待售麵積為73926萬平方米，同比增長14.5%，其中住宅待售麵積增長22.5%。

　　總體情況看，房地產業各項指標繼續下降，難言觸底
，製造業和基建增速穩中略降。

　　粗鋼表觀消費量降幅大於產量降幅。

　　據國家統計局最新發布的數據
，7月份
，全國生產粗鋼8294萬噸，同比下降9.0%；日產267.55萬噸，環比下降12.4%。生產生鐵7140萬噸，同比下降8.0%
；日產230.32萬噸，環比下降7.2%。生產鋼材11436萬噸，同比下降4.0%；日產368.90噸，環比下降11.9%。1月—7月份，全國累計生產粗鋼6.14億噸，同比下降2.2%；生產生鐵5.10億噸
，同比下降3.7%；生產鋼材8.13億噸，同比增長1.3%。

　　從進出口來看，7月份，我國出口鋼材782.7萬噸
，環比下降91.8萬噸，降幅為10.5%；均價為790.1美元/噸，環比上漲17.5美元/噸，漲幅為2.3%。1月—7月份，我國累計出口鋼材6122.7萬噸，同比增加1095.3萬噸
，增幅21.8%；出口均價為780.2美元/噸，同比下降24.8%。

　　7月份，我國進口鋼材50.5萬噸，環比下降7.0萬噸，降幅為12.2%；均價為1764.0美元/噸
，環比上漲154.2美元/噸，漲幅為9.6%。1月—7月份，我國累計進口鋼材412.2萬噸
，同比減少29.6萬噸，降幅為6.7%

；進口均價為1664.9美元/噸，同比下降2.0%。

　　由此計算，7月份，全國折合粗鋼表觀消費量為7515萬噸
，同比下降10.7%。1月—7月份，全國折合粗鋼表觀消費量為55404萬噸
，同比減少2532萬噸，同比下降4.4%。粗鋼產量降幅小於表觀消費量降幅，供大於求矛盾依然突出。

　　原燃料價格有所下降
，成本支撐減弱。

　　從原燃料來看，與6月末相比，除噴吹煤價格穩中有升外，其他原燃料品種均持續下降。其中，國產鐵精礦、煉焦煤、冶金焦和廢鋼價格降分別為2.76%、1.30%、1.93%和5.05%，噴吹煤價格環比上升0.08%。

　　國際市場鋼材價格持續下降。

　　7月份，CRU國際鋼材價格指數為190.2點

，環比下降7.3點
，降幅為3.7%，為連續6個月下降；同比下降19.4點
，同比降幅為9.3%，降幅有所收窄。

　　1月—7月份
，CRU國際鋼材價格指數平均值為208.1點，同比下降19.8點，降幅為8.7%。

　　長材、板材價格均有所下降，板材降幅大於長材。

　　7月份
，CRU長材指數為201.4點，環比下降3.7點
，降幅為1.8%；CRU板材指數為184.7點，環比下降9.0點
，降幅為4.6%。與去年同期相比，CRU長材指數下降14.9點
，降幅為6.9%；CRU板材指數下降21.6點
，降幅為10.5%。

　　1月—7月份，CRU長材指數平均值為210.8點，同比下降21.7點，降幅為9.32%；CRU板材指數平均值為206.8點
，同比下降16.0點，降幅為7.2%。

　　北美、歐洲、亞洲地區鋼價指數均持續下降。

　　北美市場

　　7月份，CRU北美鋼材價格指數為209.1點，環比下降16.7點，降幅為7.4%；美國製造業PMI為46.8%
，環比下降1.7個百分點。7月份，美國中西部鋼廠除線材和型材外，長材、板材價格均持續下降。

　　歐洲市場

　　7月份，CRU歐洲鋼材價格指數為214.3點

，環比下降0.2點，降幅為0.1%；歐元區製造業PMI終值為45.8%，環比持平。其中
，德國、意大利、法國和西班牙的製造業PMI分別為43.2%、47.4%
、44.0%和51.0%，除意大利價格由降轉升外，其他國家價格環比由升轉降。

　　亞洲市場

　　7月份，CRU亞洲鋼材價格指數為165.8點，比6月份下降5.6點
，降幅為3.3%，價格持續下降；日本製造業PMI為49.1%，環比下降0.9個百分點
；韓國製造業PMI為51.4%
，環比下降0.6個百分點；印度製造業PMI為58.1%，環比下降0.2個百分點；中國製造業PMI為49.4%，環比下降0.1個百分點。7月份
，印度市場鋼材各品種的價格有所下降。

　　後期鋼材價格走勢分析

　　從宏觀經濟形勢來看，在原燃料供給寬鬆的背景下，鋼材價格主要受市場供需兩端影響。今年前7個ge月yue，鋼gang鐵tie供gong給gei同tong比bi出chu現xian了le一yi定ding的de減jian量liang，不bu過guo還hai是shi沒mei有you及ji時shi減jian到dao位wei
，減jian量liang節jie奏zou也ye滯zhi後hou於yu需xu求qiu。總zong的de來lai看kan，供gong給gei仍reng然ran是shi決jue定ding今jin年nian後hou期qi鋼gang材cai價jia格ge走zou勢shi的de關guan鍵jian因yin素su

，也ye是shi決jue定ding後hou期qi鋼gang鐵tie企qi業ye主zhu業ye經jing濟ji效xiao益yi的de最zui主zhu要yao因yin素su。鋼gang材cai需xu求qiu下xia降jiang是shi外wai因yin，是shi不bu可ke抵di抗kang因yin素su

；鋼材供給是內因，是可以通過自律控產降庫存調節的主動因素。具體分析來看：

　　供給方麵，政策層麵主要受粗鋼產量調控政策及能耗雙控政策影響。今年4月3日，國家發展改革委產業司發布消息稱
，2024年，國家發展改革委、工業和信息化部、生態環境部、應急管理部
、國家統計局會同有關方麵將繼續開展全國粗鋼產量調控工作，堅持以節能降碳為重點，區分情況、有保有壓、分類指導


、扶(fu)優(you)汰(tai)劣(lie)，推(tui)動(dong)鋼(gang)鐵(tie)產(chan)業(ye)結(jie)構(gou)調(tiao)整(zheng)優(you)化(hua)

，促(cu)進(jin)鋼(gang)鐵(tie)行(xing)業(ye)高(gao)質(zhi)量(liang)發(fa)展(zhan)。為(wei)配(pei)合(he)做(zuo)好(hao)產(chan)能(neng)產(chan)量(liang)調(tiao)控(kong)工(gong)作(zuo)，相(xiang)關(guan)部(bu)門(men)將(jiang)聯(lian)合(he)開(kai)展(zhan)全(quan)國(guo)鋼(gang)鐵(tie)冶(ye)煉(lian)企(qi)業(ye)裝(zhuang)備(bei)基(ji)礎(chu)信(xin)息(xi)摸(mo)底(di)工(gong)作(zuo)。此(ci)外(wai)

，5月29日，國務院印發的《2024—2025年節能降碳行動方案》進一步指出，2024年繼續實施粗鋼產量調控。到2025年底，與2023年相比，噸鋼綜合能耗降低2%左右。2024年—2025年，鋼鐵行業節能降碳改造形成節能量約2000萬噸標準煤，減排二氧化碳約5300萬噸。

　　值得注意的是，進入8月yue份fen以yi來lai
，鋼gang材cai價jia格ge持chi續xu大da幅fu降jiang低di，大da部bu分fen鋼gang鐵tie企qi業ye已yi經jing出chu現xian虧kui損sun，一yi些xie鋼gang鐵tie企qi業ye才cai開kai始shi主zhu動dong調tiao整zheng生sheng產chan節jie奏zou，加jia大da檢jian修xiu停ting產chan力li度du，市shi場chang供gong給gei有you所suo減jian少shao，企qi業ye自zi發fa的de市shi場chang化hua減jian產chan嚴yan重zhong滯zhi後hou，雖sui然ran對dui緩huan解jie供gong需xu矛mao盾dun也ye有you一yi定ding作zuo用yong
，但dan已yi經jing造zao成cheng鋼gang鐵tie主zhu業ye虧kui損sun的de不bu利li局ju麵mian。

　　此外
，近期來看
，8月上旬，鋼協重點統計鋼鐵企業共生產粗鋼2003.39萬噸，粗鋼日產200.34萬噸
，環比增長1.52%，同口徑比去年同期下降6.94%。

　　從企業庫存看，8月上旬，重點統計鋼鐵企業鋼材庫存量約1590.06萬噸，比上一旬（即7月下旬）減少14.99萬噸
、下降0.93%；比7月同旬增加49.80萬噸、上升3.23%
；比去年同旬減少15.12萬噸、下降0.94%。盡管企業庫存同比有所下降
，但7月份鋼材產量也是同比下降的，因此該庫存相對仍處於曆史同期高位。從社會庫存看，8月上旬21個城市5大品種鋼材社會庫存為1021萬噸
，環比減少19萬噸，下降1.8%
；比今年初增加292萬噸，上升40.1%；比上年同期增加57萬噸，上升5.9%。

　　從需求層麵來看

，房地產和基礎設施建設仍舊是影響行業需求變化的關鍵因素。5月17日，央行發布《中國人民銀行 國家金融監督管理總局關於調整個人住房貸款最低首付款比例政策的通知》，優化首付和個人貸款的相關規定。另外
，住建部、自zi然ran資zi源yuan部bu也ye有you相xiang關guan穩wen房fang地di產chan業ye的de政zheng策ce相xiang繼ji推tui出chu。隨sui著zhe房fang地di產chan一yi係xi列lie組zu合he拳quan的de打da出chu，有you利li於yu房fang地di產chan市shi場chang今jin年nian探tan底di企qi穩wen。不bu過guo，短duan期qi來lai看kan，相xiang關guan政zheng策ce的de執zhi行xing效xiao果guo有you待dai觀guan察cha。7月份房地產各項指標仍難言樂觀。基礎設施建設方麵，1月—7月份
，全國固定資產投資增速和基礎設施建設投資均有所放緩。隨著專項債和特別國債的發行，“兩重”的措施落地，基礎設施建設在用鋼需求方麵能起到延緩下降的作用。從製造業來看
，各行業走勢分化明顯。7月份製造業PMI為49.4，比6月份還低0.1點，連續3個月低於榮枯線。尤其值得注意的是
，汽車產業目前正處於去庫存階段

，7月份產量同比下降4.8%
，環比下降8.8%，預計汽車行業下半年生產形勢弱於上半年，對鋼鐵需求拉動作用相對有所減弱。從家電行業來看
，冰箱、洗衣機、空調三大件1月—7月yue份fen產chan量liang仍reng保bao持chi較jiao快kuai增zeng速su
，下xia半ban年nian進jin入ru淡dan季ji
，對dui鋼gang材cai需xu求qiu拉la動dong作zuo用yong也ye較jiao為wei有you限xian。從cong機ji械xie行xing業ye來lai看kan
，上shang半ban年nian工gong業ye增zeng加jia值zhi保bao持chi增zeng長chang
，多duo數shu產chan品pin產chan量liang同tong比bi增zeng長chang，繼ji續xu對dui鋼gang鐵tie間jian接jie出chu口kou形xing成cheng積ji極ji帶dai動dong作zuo用yong。綜zong合he來lai看kan，今jin年nian後hou期qi各ge下xia遊you用yong鋼gang行xing業ye對dui鋼gang鐵tie需xu求qiu進jin一yi步bu分fen化hua，用yong鋼gang需xu求qiu下xia降jiang的de占zhan多duo數shu
，預yu計ji總zong體ti需xu求qiu弱ruo於yu上shang半ban年nian。

　　後期需要關注的主要問題：

　　一是加大自律控產的力度
、調整節奏，以匹配下降的現實需求。如前所述，麵對需求不足的現實
，供給沒有及時調整和調整到位
，導致當前供求矛盾加劇、鋼材價格下行、gangqilirunxiahuadezhuyaoyinsu。yinci
，jianlihelijiankangdegongxupinghengzhixuyouweizhongyao。xingyemuqianmianlindezhuyaowentizaixuqiuce
，jiejuewentidebanfazaigonggeice。jinniandi1季ji度du以yi來lai
，在zai鋼gang協xie的de號hao召zhao下xia，多duo數shu鋼gang鐵tie企qi業ye形xing成cheng了le共gong識shi，自zi律lv控kong產chan降jiang庫ku存cun取qu得de了le階jie段duan性xing成cheng果guo，這zhe一yi成cheng果guo已yi經jing充chong分fen表biao明ming
，自zi律lv控kong產chan是shi應ying對dui鋼gang鐵tie有you效xiao需xu求qiu不bu足zu的de重zhong要yao抓zhua手shou。

　　根據中國鋼材價格指數（CSPI），截至8月16日，CSPI指數為91.38點，為今年初以來的最低值。CSPI已經連續4周低於100點。近期，部分地區Ⅲ級螺紋鋼價格已經連續跌破3000元/噸。

　　7月yue份fen，不bu少shao鋼gang鐵tie企qi業ye虧kui損sun嚴yan重zhong，行xing業ye形xing勢shi嚴yan峻jun。在zai此ci背bei景jing下xia，鋼gang鐵tie企qi業ye應ying繼ji續xu保bao持chi戰zhan略lve定ding力li
，加jia大da力li度du控kong製zhi產chan量liang降jiang低di庫ku存cun
，進jin一yi步bu匹pi配pei下xia降jiang的de市shi場chang需xu求qiu
，才cai能neng持chi續xu保bao持chi市shi場chang穩wen定ding運yun行xing。堅jian決jue按an照zhao“三定三不要”的經營原則特別是“以效定產，不要產生經營性失血”原則組織生產
，下半年要充分認識到少減產
、減產慢對自己對行業不利，多減產、減產快對自己對行業有利，以自律減產實際行動為行業高質量發展和全體職工的美好生活創造良好的經濟效益基礎。

　　二er是shi鋼gang材cai出chu口kou量liang仍reng保bao持chi高gao位wei，國guo際ji貿mao易yi風feng險xian正zheng在zai不bu斷duan加jia劇ju。今jin年nian初chu以yi來lai，鋼gang材cai的de高gao出chu口kou持chi續xu引yin發fa國guo際ji市shi場chang的de關guan注zhu。根gen據ju海hai關guan總zong署shu統tong計ji數shu據ju，7月份
，我國出口鋼材782.7萬噸，環比下降10.5％。1月—7月份，我國累計出口鋼材6122.7萬噸，同比增加1095萬噸
，增幅達21.8％；累計出口均價為788.5美元/噸，同比下降33.4%。出口大幅增加
，出口均價大幅下跌。在此情況下
，今年初以來我國遭受貿易救濟原審案件明顯增加。截至今年7月末，原審案件已達13起（2021年7起

、2022年4起、2023年4起），接近前3年之和。隨著貿易救濟原審案件的增加，後期我國鋼材出口麵臨的風險正在累積
，需持續保持關注。